英国利率上升 租房比买房划算？

新的研究显示，在英格兰银行加息后，租房比买房更便宜。

据房产中介Hamptons称，尽管租金通胀率在至少十年来首次达到两位数，但现在首付10%抵押贷款的普通住宅，其月度成本比租房略高。

银行利率上升0.25个百分点后，对借款人的影响，情况已经从租房比买房贵40英镑，转变为比买房便宜1英镑。

Hamptons的计算模型，是对贷款价值比（loan-to-value）为90%的贷款的购房者，其每月租金与抵押付款的比较。它没有考虑到为此所需的存款。

根据Hamptons的数据，英国的平均租金为每月1,152英镑，一年内上涨了11.5%,或相当于每月比一年前高出119英镑。这是Hamptons在2012年开始记录以来，租金增长首次达到两位数。最新数据显示，租金增长已经超过了之前在4月创造的9.8%的记录。

随著租金的快速上涨，和抵押贷款利率接近历史低点，在过去的11个月里，在英国买房比租房便宜，但自去年12月以来，英格兰银行的连续加息，推高了住房贷款利率，缩小并进一步消除了买房与租房之间的差距。

去年11月，在银行利率开始从0.1%调升前，买房比租房要便宜160英镑。

根据Hamptons的数据，在5月份，银行利率已经达到1%， 10%首付每月偿还的抵押贷款，比租住相同的房屋要便宜40英镑。

现在，对一个平均贷款比例为90%的房主来说，利率上升，每月将增加41英镑的费用，从1,112英镑增加到1,153英镑,比1,152英镑的平均租金高1英镑。

Hamptons计算，10%首付购房者的平均抵押贷款利率是2.86%，在基准利率上升0.25个百分点后，抵押贷款利率也上升到3.11%。

现实中，新的固定利率抵押贷款的成本，并不直接受英格兰银行利率的这种影响，它们也不会像Hamptons计算的那样，直接与英格兰银行的利率同步上升。

除此以外，首次购房者还需要储蓄。对许多人来说，这是踏上房产阶梯的主要障碍，房价的上涨，推动了储蓄金的上涨。

租房公司Canopy的Chris Hutchinson说：“房产市场正显示出一些降温的迹象，但不能忽视的是，房价仍然太高，使拥有住房成为许多人的梦想，特别是首次购买者。再加上生活成本危机，难怪许多人甚至无法考虑买房。”

虽然现在租房略微便宜，但目前的情况与两年前疫情高峰期形成鲜明对比。当时贷款人提高了对存款少的购房者的抵押贷款利率，使租户的成本大大降低。

虽然当时英格兰银行，已将银行利率降至0.1%的历史最低点，但贷款人提高了抵押贷款利率，这反映了更高的贷款风险。

较高的抵押贷款成本意味著，自2014年以来，租房首次比10%首付的购房每月便宜65英镑。

抵押贷款利率随后大幅下降，扭转了这一局面，使购买10%首付的普通住房更便宜，尽管房地产膨胀，推高了所需的住房贷款规模。

对于5%首付的购房者来说，因为每月的抵押贷款成本更高，租房几乎总是比买房更便宜。

银行利率的调升，意味著买房比租房每月多出105英镑，而2022年5月则为59英镑。

还有一些地区差异需要考虑。对于有10%首付的购房者来说，在英国南部，租房通常比买房更便宜；而在北部地区，买房通常比租房更便宜。

房产中介公司Antony Roberts的Harriet Scanlan说：“目前对租房的争抢，已经引起了租户的关注。在可预见的将来，如果买房变得越来越遥不可及，更多的人不得不长期租房，那么情况可能会越来越糟。”

“一段时间以来，出租房源的短缺一直是一个主要问题。由于许多房东利用强劲的销售市场出售房屋，特别是大型家庭住宅，租金也相应地上涨。”

伦敦租金正在上涨

研究还显示，自2019年11月以来，伦敦租金的增长速度，首次超过了英国其它地区。过去12个月，伦敦平均租金增长了15.7%，比同期西南地区的13.4%要快。

2019年底，当时的租金一年增长了6.4%，而全英国租金增长了3.9%。

过去一年里，内伦敦（Inner London）的租金跃升了三分之一以上，上涨了33.6%，这是Hamptons租赁指数记录的租金增长最快的地区。

然而，几乎所有的增长，都是由于疫情下降后的复苏。内伦敦的租金，在2020年1月至2022年5月期间仅增长了3.1%。

Hamptons公司的Aneisha Beveridge说：“利率的上升，对潜在的首次购房者起到决定性的作用。在过去的11个月里，由于租金增长迅猛，抵押贷款利率接近历史最低点，10%首付的买房比租房更划算。

“但是，英格兰银行的基准利率上调，将再次改变这种情况，使购房成本重新超过租房成本。这与疫情前的情况相反，当时普通购房者比租房者每年节省近800英镑。

“不过，对许多购房者来说，不仅仅是每月偿还更高抵押贷款的挑战，储蓄存款仍然是一大障碍。

“在未来一年左右的时间里，我们预计还会有几次小规模的利率上升，抵押贷款利率将在2023年中期达到峰值，这将增加现金购买的成本。

“我们还预计，随著生活成本的上升，租金增长将在今年晚些时候放缓，因为生活成本的上升影响了负担能力。到那时，这将意味著，对于存款较少的新购房者来说，购买房屋的每月成本将大大高于租房。”

 （原文链接：Rate rise tips the balance on renting vs buying: It’s now £1 cheaper a month to rent the average home than own it with a 90% mortgage, research claims）